高人指点 !!! 香港和纳斯达克__上市增发__规定!

一、高人指点 !!! 香港和纳斯达克__上市增发__规定!

你好，

一、香港上市后增发的规定：

1、上市公司前一年的年度股东大会上同意第二年的增发决定，同时需符合下列条款规定：

2、增发的股数不能超过当前H股总股数的20%；

3、增发股票价格水平不能低于近期或近5天平均股票交易价格的20%；

4、如果增发的股数超过当前H股总股数的20%，则需要召开全体股东大会通过。增发股权被视为母公司向上市公司注入资产，将涉及到关联交易的有关规定。

二、美国纳斯达克上市增发的规定：

在国内无论是融资还是上市后的再融资，都要要经证监会批准。而美国的资本市场融资和再融资完全是市场行为，无需任何人批准，只要有人愿意买就可以。我们确保的融资基本上可以做到企业总市值的20%左右。例如：企业上一年度的纯利润为5000万人民币，乘以20倍市盈率，则总市值为10亿人民币，总市值的20%，即：2亿人民币（3000万美金左右）。

二、以下这一条是在香港上市规则第几条规定的？

《上市规则》第14.82 条 ，现金资产公司是指其全部或大部分的资产为现金或 ... 发行人一旦成为现金资产公司（不论何种原因），将不会被视为适合上市，而本交易所会将其停牌

三、新三板上市需要哪些法律服务

对于有意向挂牌的企业，帮助其进行分析和判断，评估企业挂牌的可行性，出具初步法律尽职调查报告，对企业存在的可能影响挂牌的问题提出个性化、专业化的解决方案。

在企业整体变更设立股份有限公司阶段，对企业进行尽职调查，同券商协同制定相应的整体变更改制方案，并全程协助企业进行整体变更工作。设计、起草具有规范化、可操作性的企业发起人协议和章程等文件，建立科学合理的现代公司治理结构，并协助企业申请登记或审批，帮助企业与政府有关部门进行沟通。

在企业挂牌阶段，律师全程辅导解决挂牌过程中的各种疑难问题。起草、审查有关挂牌的材料及申报文件；进行尽职调查，出具法律意见书。

对于已经挂牌企业，可以作为专项法律顾问，协助企业做好日常信息披露工作，指导企业规范化运行，从而符合监管机构的监管要求。解决企业在日常经营中遇到的相关法律问题，辅导企业按照准上市公司的要求开展各项经营管理工作，为挂牌后的企业股权转让、定向增资、收购兼并与转板上市等提供全方位、及时的新三板增值法律服务。对于未来拟IPO的企业，协助企业进行分析和判断，并进行法律方面的辅导。